【動態】輔仁藥業成功并購開藥集團 完成中國資本市場最大醫藥并購案

日期：2017/12/10

11月30日，輔仁藥業開市起復牌，盤中漲幅達5%。而這次復牌，也宣告輔仁藥業成功并購開封制藥（集團）有限公司（以下簡稱開藥集團），完成了全國最大的醫藥并購。

2015年開始，輔仁藥業就曾計劃收購開藥集團，2016年9月，輔仁藥業發布公告稱，決定向中國證監會申請中止此次重大資產重組事項審核，在最后一刻，輔仁藥業主動中止了此次重組。

2017年，輔仁藥業重啟收購開藥集團。8月31日晚間，輔仁藥業發布了《發行股份及支付現金購買資產并募集配套資金暨關聯交易報告書》，宣布重啟對開封制藥（集團）有限公司的并購。

11月13日，輔仁藥業發布公告稱，擬以發行股份及支付現金的方式，購買輔仁藥業集團有限公司等14個交易對方合計持有的開封制藥集團（以下簡稱“開藥集團”）100%股權。并向不超過10名符合條件的特定對象非公開發行股份配套募集資金，總金額不超過53億元。

輔仁藥業擬向輔仁集團、平嘉鑫元、津誠豫藥、萬佳鑫旺、鼎亮開耀、克瑞特、珠峰基石、領軍基石、錦城至信、東土大唐、東土泰耀、佩滋投資、海洋基石、中歐基石14名交易對方發行股份及支付現金購買開藥集團股權，交易價格78.09億元。

據開藥集團經審計的合并財務報表顯示，截至2016年12月31日，開藥集團總資產為75.15億元，歸屬于母公司股東的所有者權益為38.52億元；2016年度營業收入為45.34億元，凈利潤為6.5億元。截至2016年末，輔仁藥業資產總額12.73億元，歸屬母公司股東的所有者權益為3.69億元。2016年全年，輔仁藥業實現營收4.96億元，凈利潤為1765.67萬元。輔仁藥業收購開藥集團，資產規模將是現在的7倍，盈利能力相較將大幅增長，大大提升上市公司的盈利空間，完成開藥的收購，同時會化解雙方之間存在的同行業競爭問題。

11月29日16時，輔仁藥業發出《關于重大資產重組事項獲得中國證監會并購重組委員會審核通過暨公司股票復牌的公告》，稱公司于2017年11月29日收到中國證券監督管理委員會（以下簡稱“中國證監會”）的通知，經中國證監會上市公司并購重組審核委員會于2017年11月29日召開的2017年第66次并購重組委工作會議審核，公司發行股份及支付現金購買資產并募集配套資金暨關聯交易事項獲得有條件通過。公司股票自2017年11月30日開市起復牌。 輔仁藥業表示，本次交易后，公司主營業務在現有基礎上將增加化學藥和原料藥的研發、生產和銷售業務。通過本次交易，可彌補公司在化學藥和原料藥領域的空白，擴大在中成藥領域的規模，有效豐富產品結構，實現多元化發展，規避現有產品單一的經營風險。通過與開藥集團的醫藥資源整合、發揮協同效應，輔仁藥業將顯著增強綜合競爭能力、提高行業地位、增強持續盈利能力。

其實輔仁藥業“掌門”朱文臣這些年來從未停止過在資本市場的大動作，例如2001年12月，輔仁藥業以59.85％的股權控股焦作懷慶堂制藥廠，經營范圍從中藥擴大到西藥領域。

2002年9月進軍酒業，輔仁藥業以承擔債務、注入資金、收購股權的方式介入宋河，并最終以85％以上的股權掌控了巨大的國有白酒企業宋河，引起國內業界轟動。

這些多年前的收購動作如今在業界還被津津樂道，成為“范本”，而也正是這些“精準”的收購，讓輔仁藥業更加全面立足資本市場，朱文臣也曾幾度成為河南首富。

信息來源：醫藥地理